Рейтинговое агентство НКР подтвердило кредитный рейтинг «ИНТЕРПРОГРЕССБАНК» (Акционерное общество) (далее — «Интерпрогрессбанк», «банк») на уровне BB-.ru со стабильным прогнозом.

Резюме

• Невысокие рыночные позиции Интерпрогрессбанка ограничены существенной конкуренцией в Москве — его основном регионе присутствия, а также отсутствием у банка планов значимого наращивания масштабов бизнеса.
• НКР отмечает высокую концентрацию бизнеса на контрагентах, специализирующихся на выполнении контрактов для крупной государственной монополии, и умеренную диверсификацию активов и операционного дохода.
• Банк поддерживает умеренно высокий запас капитала и высокие показатели рентабельности и сохраняет умеренную склонность к риску.
• Концентрированная структура фондирования сочетается с сильной ликвидной позицией.
• НКР продолжает консервативно оценивать качество управления Интерпрогрессбанка, оценка акционерных рисков улучшена в связи с изменениями в структуре собственности.

Структура БОСК

Информация о рейтингуемом лице

«ИНТЕРПРОГРЕССБАНК» (Акционерное общество) (лицензия Банка России 600) — средний по размерам банк столичного региона, по состоянию на 01.01.2025 г. занимал 90-е место по активам среди российских банков. Специализируется на корпоративном кредитовании, а также операциях обратного РЕПО с Национальным клиринговым центром.

Обоснование рейтингового действия

Факторы, определившие уровень БОСК: bb-

Невысокие рыночные позиции

Невысокая оценка рыночных позиций обусловлена размером бизнеса Интерпрогрессбанка и его долей в совокупном объёме активов банковской системы. По состоянию на 01.01.2025 г. банк занимал 90-е место по активам и 130-е по капиталу среди российских банков.

Основная доля кредитного портфеля сосредоточена в Москве и Московской области. Стратегия банка оценивается как сдержанная и не предполагает заметного роста активных операций. В среднесрочной перспективе агентство не ожидает усиления рыночных позиций, учитывая высокую конкуренцию в секторе и основном регионе присутствия банка.

Высокая концентрация бизнеса

НКР продолжает учитывать в оценке специфические риски, присущие бизнес-модели Интерпрогрессбанка.

Ключевым сдерживающим фактором остаётся существенная концентрация на заёмщиках, специализирующихся на выполнении контрактов для крупной государственной монополии. Ряд крупных заёмщиков имеет признаки аффилированности с акционерами банка, при этом не нарушается норматив максимального размера риска на связанное с банком лицо (группу связанных с банком лиц, Н25).

Структура операционного дохода умеренно диверсифицирована за счет процентных доходов субъектам МСБ, а также операций РЕПО с НКЦ.

Отраслевая концентрация кредитного портфеля рассматривается как умеренно высокая согласно методологии НКР. По состоянию на 01.10.2024 г. согласно данным МСФО концентрация кредитов на крупнейшей отрасли (оптовая и розничная торговля) составляет 46% кредитного портфеля.

НКР не ожидает заметного улучшения оценки рисков концентрации, учитывая отсутствие у банка планов изменения структуры бизнеса.

Умеренно высокий запас капитала, высокая рентабельность и умеренная склонность к риску

Банк поддерживает умеренно высокий запас капитала, в том числе с учётом корректировок НКР. В 2024 году банк выполнял нормативы достаточности капитала с запасом. На 01.01.2025 г. нормативы достаточности по РСБУ составляли: Н1.0 —15,0%; Н1.1 — 12,7%; Н1.2 — 12,7%.

Корректировка резервов на основании проведённого НКР анализа 30 крупнейших риск-позиций составляет менее 8% капитала.

Банк характеризуется умеренной склонностью к риску. Наибольший объём проблемных и рискованных активов представлен заёмщиками с оценками кредитного качества (ОКК) на уровне ВВ и ниже. На втором месте — просроченная задолженность, которая за 12 месяцев, завершившихся 31.12.2024 г., выросла в полтора раза вследствие ухудшения финансового положения одного из крупных заёмщиков (по нему сформирован 100% резерв). Доля просроченной задолженности составляет менее 30% регуляторного капитала, при этом она практически полностью зарезервирована.

Интерпрогрессбанк демонстрирует исторически высокие показатели рентабельности как по МСФО, так и по РСБУ. В 2024 году рентабельность капитала (ROE) по РСБУ составила около 19% (18% годом ранее). Рентабельность по МСФО тоже поддерживается на высоком уровне. По итогам 2024 года чистая прибыль по РСБУ без учёта событий после отчётной даты составила 910 млн руб., что превышает размер чистой прибыли за 2023 год (720 млн руб.) и выше значения, установленного стратегией и финансовым планом банка. Размер собственных средств за 12 месяцев, завершившихся 31.12.2024 г., существенно не изменился.

НКР ожидает сохранения высоких показателей рентабельности на горизонте 6–12 месяцев.

Концентрированная структура фондирования и сильная ликвидная позиция

Для банка характерна очень высокая концентрация фондирования на средствах крупнейших кредиторов, часть из которых аффилирована с банком, при этом остатки на их счетах стабильны. Без учёта этих кредиторов среднее за 2024 год покрытие ликвидными активами средств крупнейшего и 10 крупнейших кредиторов оценивается как высокое.

Одновременно с этим отмечается высокая доля средств крупных вкладчиков — физических лиц с остатками на счетах свыше 1,4 млн руб.

Оценка структуры фондирования ограничивается значительным ростом стоимости привлеченных средств, что в целом было характерно и для других кредитных организаций на фоне общего повышения процентных ставок.

Сильная оценка ликвидной позиции банка объясняется высоким отношением ликвидных активов и дополнительной ликвидности к совокупным обязательствам, значительным покрытием высоколиквидными активами обязательств до востребования и ликвидными активами к текущим обязательствам. При анализе покрытия НКР учитывает дополнительную ликвидность, которая может быть получена от сделок прямого РЕПО с портфелем ценных бумаг, состоящим из облигаций высокого кредитного качества.

Умеренные акционерные риски и консервативная оценка качества управления

Качество управления оценивается консервативно, учитывая повышенные риски бизнес-модели банка, которые, в частности, выражаются в значительной концентрации кредитов заёмщикам, специализирующимся на выполнении контрактов для крупной государственной монополии.

При этом стратегия Интерпрогрессбанка не предполагает значительного роста и развития бизнеса в новых сегментах.

Управление ключевыми видами рисков рассматривается как удовлетворительное с учётом адекватного качества активов и высоких операционных показателей.

Оценка акционерных рисков улучшена в связи с изменением акционерной структуры банка.

НКР отмечает значимую роль основных акционеров в стратегии развития бизнеса: управленческие решения в существенной мере сконцентрированы на собственниках банка.

Результаты применения модификаторов

По мнению НКР, уровень БОСК в достаточной степени отражает специфику бизнеса и финансовое положение Интерпрогрессбанка. Сравнительный анализ банков сопоставимого масштаба и специализации, обладающих схожим уровнем собственной кредитоспособности, показал, что корректировка БОСК не требуется.

Стресс-тестирование не оказало влияния на уровень БОСК.

С учётом влияния модификаторов ОСК установлена на уровне bb-.ru.

Оценка внешнего влияния

Агентство оценивает вероятность экстраординарной поддержки со стороны Банка России как низкую с учётом небольшой доли Интерпрогрессбанка на рынке вкладов населения и его низкой инфраструктурной значимости.

НКР не учитывает вероятность экстраординарной поддержки со стороны ключевых бенефициаров.

Кредитный рейтинг Интерпрогрессбанка присвоен на уровне BB-.ru.

Факторы, способные привести к изменению рейтинга

К повышению кредитного рейтинга или улучшению прогноза могут привести значительное снижение рисков концентрации кредитного портфеля, а также повышение оценки системы управления и склонности к риску.

Кредитный рейтинг может быть снижен, или прогноз может быть ухудшен в случае существенного ослабления показателей рентабельности и достаточности капитала, а также ухудшения позиции по ликвидности.

Регуляторное раскрытие

При присвоении кредитного рейтинга «ИНТЕРПРОГРЕССБАНК» (Акционерное общество) использовались Методология присвоения кредитных рейтингов по национальной шкале для Российской Федерации банкам, Основные понятия, используемые обществом с ограниченной ответственностью «Национальные Кредитные Рейтинги» в методологической и рейтинговой деятельности и Оценка внешнего влияния при присвоении кредитных рейтингов по национальной шкале для Российской Федерации. Кредитный рейтинг присвоен по национальной рейтинговой шкале.

Кредитный рейтинг «ИНТЕРПРОГРЕССБАНК» был впервые опубликован 18.03.2021 г.

Присвоение кредитного рейтинга и определение прогноза по кредитному рейтингу основываются на информации, предоставленной «ИНТЕРПРОГРЕССБАНК», а также на данных и материалах, взятых из публичных источников. Рейтинговый анализ был проведён с использованием консолидированной финансовой отчётности банка по МСФО и отчётности, составленной в соответствии с требованиями Указания Банка России от 08.10.2018 г. № 4927-У «О перечне, формах и порядке составления и представления форм отчётности кредитных организаций в Центральный банк Российской Федерации» и Указания Банка России от 10.04.2023 г. № 6406-У «О формах, сроках, порядке составления и представления отчётности кредитных организаций (банковских групп) в Центральный банк Российской Федерации, а также о перечне информации о деятельности кредитных организаций (банковских групп)».

Фактов и событий, позволяющих усомниться в корректности и достоверности предоставленных данных, зафиксировано не было. Кредитный рейтинг является запрошенным, «ИНТЕРПРОГРЕССБАНК» принимало участие в процессе присвоения кредитного рейтинга.

Пересмотр кредитного рейтинга и прогноза по кредитному рейтингу ожидается не позднее одного года с даты публикации настоящего пресс-релиза.

НКР не оказывало «ИНТЕРПРОГРЕССБАНК» дополнительных услуг.

Конфликтов интересов в процессе присвоения кредитного рейтинга и определения прогноза по кредитному рейтингу «ИНТЕРПРОГРЕССБАНК» зафиксировано не было.

© 2025 ООО «НКР».

Ограничение ответственности

Все материалы, автором которых выступает общество с ограниченной ответственностью «Национальные Кредитные Рейтинги» (далее — ООО «НКР»), являются интеллектуальной собственностью ООО «НКР» и/или его лицензиаров и защищены законом. Представленная на сайте ООО «НКР» в сети Интернет информация предназначена для использования исключительно в ознакомительных целях.

Вся информация о присвоенных ООО «НКР» кредитных рейтингах и/или прогнозах по кредитным рейтингам, предоставленная на сайте ООО «НКР» в сети Интернет, получена ООО «НКР» из источников, которые, по его мнению, являются точными и надёжными. ООО «НКР» не осуществляет проверку представленной информации и не несёт ответственности за достоверность и полноту информации, предоставленной контрагентами или связанными с ними третьими лицами.

ООО «НКР» не несёт ответственности за любые прямые, косвенные, частичные убытки, затраты, расходы, судебные издержки или иного рода убытки или расходы (включая недополученную прибыль) в связи с любым использованием информации, автором которой является ООО «НКР».

Любая информация, являющаяся мнением кредитного рейтингового агентства, включая кредитные рейтинги и прогнозы по кредитным рейтингам, является актуальной на момент её публикации, не является гарантией получения прибыли и не служит призывом к действию, должна рассматриваться исключительно как рекомендация для достижения инвестиционных целей.

Кредитные рейтинги и прогнозы по кредитным рейтингам отражают мнение ООО «НКР» относительно способности рейтингуемого лица исполнять принятые на себя финансовые обязательства (кредитоспособность, финансовая надёжность, финансовая устойчивость) и/или относительно кредитного риска его отдельных финансовых обязательств или финансовых инструментов рейтингуемого лица на момент публикации соответствующей информации.

Воспроизведение и распространение информации, автором которой является ООО «НКР», любым способом и в любой форме запрещено, кроме как с предварительного письменного согласия ООО «НКР» и с учётом согласованных им условий. Использование указанной информации в нарушение указанных требований запрещено.

Любая информация, размещённая на сайте ООО «НКР», включая кредитные рейтинги и прогнозы по кредитным рейтингам, аналитические обзоры и материалы, методологии, запрещена к изменению, ранжированию.

Содержимое не может быть использовано для каких-либо незаконных или несанкционированных целей или целей, запрещённых законодательством Российской Федерации.

Кредитные рейтинги и прогнозы по кредитным рейтингам доступны на официальном сайте ООО «НКР» в сети Интернет.